Page 16 - 期货和衍生品行业监管动态（2023年2月）

期货和衍生品行业监管动态

境外资讯——美国

2. 美国商品期货交易委员会工作人员改变关于拟清算互换交易对外商业行为准
则和文档规范的不行动立场（2023 年 2 月 2 日）

美国商品期货交易委员会（CFTC）市场参与者部门宣布，其发布了一份设

有期限的不行动函，以取代 CFTC 第 13-70 号工作函，涉及互换交易商（SDs）

和主要互换参与者（MSPs）应履行的若干义务。

该不行动函设法解决 CFTC 联邦法规第 23.504 条针对拟在成交时即提交清

算的互换交易（ITBC Swaps）所规定的互换交易商和主要互换参与者应遵守的

与交易对手方的商业行为准则以及若干文档要求。

在特定条件下，该不行动函将涵盖的互换范围扩大到已注册或豁免注册的衍

生品清算机构成交日所接受清算的某一类所有 ITBC Swaps，以及在豁免注册的

互换执行设施或根据其规则成交的 ITBC Swaps。该不行动函还对第 13-70 号函

中的不行动立场做了其他修改。

该不行动函是为回应国际掉期与衍生工具协会（ISDA）代表其互换交易商

会员提出的请求而发布的。该函中的不行动立场将于 2025 年 12 月 31 日到期。

CFTC Staff Revises No-Action Positions Regarding External Business Conduct

Standards and Documentation Standards for Intended-to-be-cleared Swaps

(2023/2/2)

The Commodity Futures Trading Commission’s Market Participants Division

today announced it has issued a time-limited no-action letter replacing CFTC Staff

Letter No. 13-70, regarding certain duties imposed on swap dealers (SDs) and major

swap participants (MSPs).

The letter addresses the CFTC’s Business Conduct Standards with
Counterparties and certain documentation requirements imposed on SDs and MSPs as

stated in CFTC Regulation 23.504 for swaps that are intended to be submitted to

clearing contemporaneously with execution (ITBC Swaps).

4